Analitycy BM BNP Paribas dokonali tylko jednej, ale niezwykle wymownej zmiany w swoim portfelu top picks.
Wielka roszada. AI zamiast złota
Pożegnano instrument ETC na fizyczne złoto (ETCGLDRMAU). Kupiony w kwietniu po korekcie kruszec rozczarował, tracą dwa miesiące blisko 5%. Eksperci wprost wskazują, że w dobie rynkowego apetytu na ryzyko, złoto czeka na konsolidację.
Miejsce bezpiecznej złotej przystani zajął , absolutny giełdowy drapieżnik, który od początku roku wystrzelił o 144%.
Spółka jedzie na potężnej fali boomu na sztuczną inteligencję, notując skokowy popyt na serwery i komponenty do centrów danych. Skoro kwiecień przyniósł 74% wzrostu przychodów, a zarząd wieszczy AI-boom na 2-3 lata, ta przesiadka wygląda na ruch wręcz podręcznikowy.
Wykres. Kurs akcji Asbis
Źródło: TradingView.
Pozostałe dziewięć spółek obroniło swoje pozycje głównie dzięki fenomenalnym wynikom za początek 2026 roku.
Na tech-froncie błyszczy CD Projekt. Zysk netto na poziomie 106,2 mln PLN pobił konsensus rynkowy, napędzany sprzedażą w Game Passie.
Choć zapowiedź nowego DLC do Wiedźmina 3 „Pieśni przeszłości” na 2027 rok lekko schłodziła kurs, to silny bilans i prezentacja na Gamescom 2026 budują twardy fundament.
Z kolei realizuje strategię „Security First”, celując w zamówienia obronne i administracyjne. Z ambitnym celem na 150 mln PLN z EBITDA na ten rok i udziałem w systemie kaucyjnym, spółka staje się stabilnym generatorem gotówki.
Prawdziwe Eldorado ma też Budimex, który zamknął kwartał z rekordowym portfelem zamówień wartym 18,8 mld PLN. Zaangażowanie w atom, OZE i infrastrukturę militarną, wsparte środkami z KPO, gwarantuje mu pozycję lidera na lata.
Wykres. Kurs akcji CD Projekt
Źródło: TradingView.
Zobacz również: Akcje CD Projekt przed nowym ATH? Ekspert mówi, kiedy spodziewać się DLC do Wiedźmina 3 i premiery Wiedźmina 4. „Pozostaję ostrożny”
Medyczna automatyzacja i finansowe rekordy
Jeżeli szukasz czystej dynamiki, to inwestorski wzrok powinien polecieć na Synektik.
Sprzedaż robotów da Vinci wspierana unijnymi funduszami dała w I kwartale 213 mln PLN przychodów (+71% w skali rok do roku).
Co ważniejsze, biznes rośnie długofalowo dzięki marżom z serwisu i akcesoriów oraz ekspansji na Ukrainę.
Historyczne rekordy bije także XTB. Broker zmiażdżył prognozy, generując 535 mln PLN zysku netto w zaledwie trzy miesiące i pozyskując ponad 370 000 nowych klientów.
Kluczem była zmienność na surowcach, a plany całodobowego handlu akcjami z USA tylko zaostrzyły apetyt inwestorów. Przy tempie pozyskiwania klientów w przedziale 250 000-290 000 na kwartał, spółka staje się potężną maszynką do zarabiania.
Wykres. Kurs akcji XTB
Źródło: TradingView.
Zobacz również: Akcje CD Projekt na mocnej przecenie. Ekspert: „Wiedźmin 4 nie zadebiutuje przed 2028 rokiem”. Rozczarowany rynek czeka na wyniki finansowe i jubileuszowy stream CDR
Konsument w natarciu, czyli od motoryzacji do Żabki
Ruch w realnej gospodarce widać w Auto Partner, który odbija po trudniejszym okresie. Marża EBITDA na poziomie 27,8% zaskoczyła rynek, a nowy, wysoce zautomatyzowany magazyn w Zgorzelcu otwiera drzwi do ekspansji na Europę Zachodnią.
Imponująco rośnie też Dadelo, celując w 600 mln PLN przychodów w tym roku dzięki boomowi na e-rowery i nowemu magazynowi zaplanowanemu na rok 2027.
Systems z kolei rośnie o 45% na przychodach, głównie dzięki udanej konsolidacji tureckiej sieci MAC przejętej za ponad 420 mln PLN.
Listę zamyka Żabka. Mimo presji pogodowej na począktu roku, sieć poprawia wyniki, kusi nową polityką dywidendową (50-70% zysku) i planuje ekspansję do 16 000 sklepów w Rumunii do 2028 roku.
Zapowiada się naprawdę upalny czerwiec, który rozgrzeje parkiet to tropikalnych temperatur!
Zobacz również: Akcje Dino na 28-procentowej przecenie. UOKiK uderza w giganta! Warunki pracy w sieci pod lupą
Źródło: StockWatch.
Komentarze
Sortuj według: Najistotniejsze
Nie ma jeszcze komentarzy. Skomentuj jako pierwszy i rozpocznij dyskusję