Wczoraj ze względu Boże Ciało w Warszawie sesji nie było. Indeksy europejskie natomiast kontynuowały środowy marazm. DAX zyskał 0,2%, CAC stracił -0,2%, a FTSE -0,6%. Nieco bardziej wyraźne spadki miały miejsce w USA, gdzie S&P stracił -0,4%, a Nasdaq -1,0%. W Polsce po środowej sesji (WIG wzrósł 0,7%, a WIG20 0,9%) indeks szerokiego rynku jest już zaledwie 1% poniżej historycznego szczytu z 2007 r. (w cenach zamknięcia). Z kolei WIG20 jest na najwyższym poziomie od listopada 2019 r. Czekają nas więc wkrótce ciekawe rozstrzygnięcia, tym bardziej biorąc pod uwagę wyjątkowo dobre stopy zwrotu na krajowym rynku w maju (WIG 9,0%, WIG20 9,6%). Bardziej zdecydowany kierunek indeksom mogą nadać dzisiejsze dane z amerykańskiego rynku pracy, które są jednym z kluczowych elementów dla FED w kontekście powrotu do normalizacji polityki pieniężnej. Z rana NIKKEI traci -0,4%, a kontrakty terminowe na S&P są w okolicach wczorajszego zamknięcia.
SKRÓT INFORMACJI ZE SPÓŁEK
- PKN Orlen: Akcje koncernu najdroższe od roku, to efekt inwestycji i dywidend – D. Obajtek;
- PKN Orlen: otoczenie w rafinerii bez poprawy w maju’21 (m. raf. 3,3 USD/bbl vs 4,5 USD/bbl w kwietniu i 1,1 USD/bbl rok temu). Wciąż rekordowa petrochemia (marża petro. 1 492 EUR/t, +77% r/r) [wykresy BDM];
- VRG: Wzrost sprzedaży w maju o 64% r/r, wzrost marży o 8 p.p. r/r – inf. pozytywna [komentarz BDM];
- TIM: Mimo mniejszej liczby dni roboczych sprzedaż w maju >100 mln PLN (+33% r/r), sprzedaż/dzień +40% r/r- pozytywne [wykresy BDM];
- BNP Paribas BP: Akcjonariusze banku sprzedadzą w ABB ok. 5,1% akcji;
- GTC: Spółka zamierza wyemitować do 97,1 mln akcji;
- Getin Hld.: Bank podpisał warunkową umowę sprzedaży akcji Idea Bank Rumunia;
- CCC: Spółka ma umowę z konsorcjum banków w wys. 886 mln PLN;
- Banki: Zysk netto banków w I-IV wyniósł 4,4 mld PLN – NBP;
- Scope Fluidics (NC): Spółka rozpoczęła testy kliniczne panelu SARS-CoV-2 w systemie PCR/ONE;
- Quercus: Wartość aktywów pod zarządzaniem na koniec maja wyniosła 3,5 mld PLN;
- Advanced Graphene Project (NC): Spółka chce wejść na NC w 3Q’21;
- Geotrans (NC): Spółka zaktualizowała politykę dywidendową do ’26.
WYKRES DNIA
Ceny surowców, w tym miedzi, spadają w czwartek o ok. 4%, poniżej 10 000 USD/t po… świetnych danych z amerykańskiej gospodarki. Zatrudnienie wg. ADP, będące przedsmakiem przed dzisiejszymi finalnymi danymi z amerykańskiego rynku pracy, wzrosło w maju o 978 tys. os. vs 650 tys. os. w konsensusie. Rynek obawia się szybszego wycofania wsparcia monetarnego przez Fed.
Miedź LME [USD/t]
Źródło: Dom Maklerski BDM S.A., Bloomberg
Surowce | ||||||||
Cena |
1D |
1W |
MTD |
YTD |
1R | |||
Ropa Brent [USD/bbl] |
71,2 |
1,4% |
3,4% |
2,7% |
37,5% |
78,1% | ||
Gaz TTF DA [EUR/MWh] |
26,0 |
-0,5% |
-1,2% |
2,2% |
35,8% |
430,6% | ||
Gaz TTF 1M [EUR/MWh] |
25,8 |
-0,5% |
-0,9% |
2,8% |
35,1% |
376,4% | ||
CO2 [EUR/t] |
50,2 |
-4,1% |
-6,4% |
-2,8% |
53,9% |
127,9% | ||
Węgiel ARA [USD/t] |
100,5 |
4,7% |
16,9% |
16,7% |
45,1% |
116,5% | ||
Miedź LME [USD/t] |
9 769,8 |
-4,5% |
-1,9% |
-4,7% |
26,1% |
77,7% | ||
Aluminium LME [USD/t] |
2 384,6 |
-2,7% |
0,7% |
-3,0% |
20,8% |
54,7% | ||
Cynk LME [USD/t] |
2 963,3 |
-2,7% |
0,5% |
-2,6% |
8,6% |
46,7% | ||
Ołów LME [USD/t] |
2 189,3 |
-1,4% |
0,7% |
-0,3% |
10,8% |
28,6% | ||
Stal HRC [USD/t] |
1 650,0 |
-0,2% |
-1,2% |
-0,9% |
64,2% |
223,5% | ||
Ruda żelaza [USD/t] |
201,8 |
-1,4% |
-0,5% |
-1,9% |
29,5% |
104,7% | ||
Węgiel koksujący [USD/t] |
157,8 |
-1,2% |
0,5% |
-0,1% |
46,5% |
45,3% | ||
Złoto [USD/oz] |
1 869,7 |
-1,6% |
-1,4% |
-2,0% |
-1,5% |
9,1% | ||
Srebro [USD/oz] |
27,4 |
-1,9% |
-1,1% |
-2,3% |
3,7% |
54,6% | ||
Platyna [USD/oz] |
1 154,8 |
-3,4% |
-3,5% |
-3,0% |
7,7% |
37,1% | ||
Pallad [USD/oz] |
2 822,7 |
-1,2% |
2,7% |
-0,1% |
15,0% |
46,0% | ||
Bitcoin USD |
37 722,6 |
3,9% |
-2,7% |
2,8% |
30,1% |
285,6% | ||
Pszenica [USd/bu] |
678,5 |
-2,2% |
4,6% |
2,3% |
5,9% |
29,5% | ||
Kukurydza [USd/bu] |
666,0 |
-3,3% |
6,6% |
1,4% |
37,6% |
102,4% | ||
Cukier ICE [USD/lb] |
17,4 |
-1,5% |
3,9% |
0,4% |
22,8% |
44,3% |
WIG20
Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.
S&P500
Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.
Informacje o spółkach
PKN Orlen
W 05.21 marża rafineryjna (z dyferencjałem) spada do 3,3 USD/bbl vs 4,5 USD w kwietniu (-27% q/q) i 1,1 USD przed rokiem (+200 % r/r).
W 05.21 marża petrochemiczna kontynuuje wzrosty do 1 492 EUR/t czyli do rekordowych poziomów w historii (+19% q/q, +56% r/r).
W ostatnich dniach maja’21 i pierwszych dniach czerwca zauważalne osłabienie dyferencjału Brent-Ural i marż w rafinerii (bardzo niska baza w maju-czerwcu’20 z lekko ujemnymi marżami).
Marża rafineryjna z dyferencjałem [USD/bbl] Źródło: BDM, spółka |
Marża rafineryjna z dyferencjałem [PLN/bbl] Źródło: BDM, spółka |
Marża petrochemiczna [EUR/t] Źródło: BDM, spółka |
Marża petrochemiczna [PLN/t]] Źródło: BDM, spółka |
Dzienna marża rafineryjna z dyferencjałem [USD/bbl] Źródło: BDM, Bloomberg, Neste |
Dyferencjał Brent-Ural [USD/bbl]* Źródło: BDM, Neste. *- średnia 5d |
PKN Orlen
Akcje PKN Orlen są najdroższe od roku, a od początku 2021 r. zwiększyły wartość prawie 40 proc. Prezes Daniel Obajtek jest zadowolony z rosnącego kursu i ocenia, że jest to efekt z jednej strony przemyślanego programu inwestycyjnego, a z drugiej - atrakcyjnej dla akcjonariuszy polityki dywidendowej.
Przejście przez Urząd Ochrony Konkurencji i Konsumentów do drugiej fazy postępowania w sprawie przejęcia PGNiG przez PKN Orlen nie było zaskoczeniem dla płockiego koncernu - poinformował prezes Obajtek.
Popyt na wyemitowane kilka dni temu zielone euroobligacje PKN Orlen zdecydowanie przekroczył oczekiwania i pokazał, jak duże jest zapotrzebowanie na tego typu emisje. W 2021 roku Orlen nie planuje już kolejnych emisji na rynku euroobligacji.
Prezes spółki jest spokojny o rentowność zapowiedzianej rozbudowy Kompleksu Olefin w Płocku i odpowiedni popyt na zwiększoną produkcję. Kolejną inwestycją z obszaru petrochemii będzie instalacja fenolu, a w dalszej kolejności pochodnych aromatów.
VRG
Spółka opublikowała dane ze sprzedażą miesięczną za maj.
Vistula – sprzedaż miesięczna [mln PLN]* Źródło: DM BDM S.A., spółka; *od gru’18 zawiera wyniki Bytomia |
Sprzedaż miesięczna w podziale na segmenty [mln PLN] Źródło: DM BDM S.A., spółka |
Marża brutto grupy [%] Źródło: DM BDM S.A., spółka |
Wynik brutto ze sprzedaży grupy [mln PLN] Źródło: DM BDM S.A., spółka |
BDM:
- Informację odbieramy jako pozytywną, bowiem odczyt był lepszy od naszych założeń zarówno w ujęciu przychodowym, jak i marżowym (oczekiwaliśmy odpowiednio 96,8 mln PLN i 53,2%). Warto przy okazji zwrócić uwagę, że VRG poprawiło odczyt nie tylko względem V’20, ale także w porównaniu do V’19 (wyższe rentowność i sprzedaż z mkw.).
- Na poziomie skonsolidowanym grupa wypracowała 102,6 mln PLN (+64% r/r).
- Sprzedaż w kanale on-line wyniosła 14,0 mln PLN (-38% r/r) i odpowiadała za 14% przychodów grupy (-22 p.p. r/r).
- Cześć stacjonarna wypracowała tym samym 88,6 mln PLN (vs 40,1 mln PLN przed rokiem).
- Segment odzieżowy osiągnął 57,6 mln PLN przychodów (+45% r/r), a część jubilerska 45,0 mln PLN (+97% r/r).
- Szacunkowa marża wyniosła 55,6% (wzrost r/r o +7,9 p.p.).
- Powierzchnia łączna na koniec miesiąca wyniosła 52,2 tys. mkw. (-2% r/r).
BNP Paribas BP
Akcjonariusze BNP Paribas Bank Polska - BNP Paribas oraz Rabobank - sprzedadzą w ramach procesu przyspieszonej budowy księgi popytu 7,47 mln akcji, stanowiących do 5,07% akcji banku.
Józef Wancer złożył rezygnację z pełnienia funkcji członka i przewodniczącego rady nadzorczej BNP Paribas Bank Polska z dniem 30 czerwca 2021 roku - poinformował bank w komunikacie. Przyczyną rezygnacji jest zamiar ograniczenia aktywności zawodowej.
TIM
W 05.21 przychody ze sprzedaży wzrosły o +33,4 r/r (YTD +29,3% r/r).
W 05.21 przychody z e-commerce wzrosły o +45,4% r/r (YTD +28% r/r) i stanowiły 74% przychodów ogółem.
W 05.21 przychody ze sprzedaży w przeliczeniu na dzień roboczy wzrosły o +40% r/r wobec +50% r/r w kwietniu.
Przychody ze sprzedaży [mln PLN] Źródło: BDM, spółka |
Sprzedaż na dzień roboczy [mln PLN/dzień] Źródło: BDM, spółka |
Getin Hld.
Getin Holding i Getin International podpisali warunkową umowę sprzedaży z Banca Transilvania i BT Investments łącznie 100% akcji Idea Bank Rumunia za kwotę 193,3 mln PLN.
GTC
Zwołane na 29 czerwca walne zgromadzenie GTC zdecyduje o podwyższeniu kapitału zakładowego spółki w drodze emisji do 97,1 mln akcji serii O - wynika z projektów uchwał na WZ. Emisja będzie miała charakter subskrypcji prywatnej przeprowadzanej w drodze oferty publicznej i zostanie skierowana wyłącznie do wybranych inwestorów.
CCC
Spółka podpisała z konsorcjum banków umowę kredytową o nowym finansowaniu w łącznej wysokości 886 mln PLN. Kredyty udostępniane są w celu refinansowania obecnego zadłużenia finansowego grupy kapitałowej CCC.
CCC zawarła z cm.shoes GmbH i GA Europe Coöperatief umowę sprzedaży 100% udziałów NG2 Suisse GmbH, właścicielu szwajcarskiej spółki Karl Voegele. CCC oczekuje, że z tytułu sprzedaży udziałów, uregulowania rozliczeń handlowych pomiędzy NG2 a Grupą CCC i pozostałych rozliczeń, odnotuje wpływy gotówkowe ok. 14-15 mln CHF.
GPW
Asbis i Mabion wejdą po sesji 18 czerwca w skład indeksów mWIG40 i mWIG40TR, a opuszczą je Echo Investment i GTC - poinformowała GPW Benchmark w komunikacie prasowym. Korekta indeksów nie przyniosła zmian w WIG20.
Scope Fluidics (NC)
Scope Fluidics rozpoczął certyfikacyjne testy kliniczne panelu SARS-CoV-2 w systemie PCR/ONE. Zarząd podtrzymuje plan zakończenia testów do końca drugiego kwartału tego roku, wskazując jednocześnie, że ich terminowa realizacja zależy również od czynników niezależnych od spółki.
Banki
Zysk netto sektora bankowego w okresie styczeń-kwiecień 2021 roku wyniósł 4,35 mld PLN, co oznacza wzrost rok do roku o 84%.
Sąd frankowy ułatwia procesy z bankami. Zapowiedź wstrzymywania spłaty kolejnych rat ponad uzyskany kredyt w czasie postępowania przed sądem zniechęci do przedłużania takich procesów. – Rzeczpospolita
Dla banków to był najtrudniejszy rok od lat. Spadek zysków z odsetek, tylko częściowo rekompensowany przez wyższe prowizje, i wzrost rezerw kredytowych zadecydowały o pogorszeniu wyników. – Rzeczpospolita
Frankowicze nie muszą spłacać kredytu frankowego podczas trwania procesu sądowego - zdecydował warszawski wydział frankowy. To pierwsza taka decyzja. – Gazeta Wyborcza
Quercus
Wartość aktywów pod zarządzaniem na koniec maja wyniosła 3,5 mld PLN.
Advanced Graphene Project (NC)
Advanced Graphene Products, producent grafenu płatkowego i powierzchniowego, pozyskał z oferty publicznej 7,4 mln PLN brutto. Chce wejść na rynek NewConnect w 3Q’21.
Handel
Odwiedzalność w obiektach handlowych w okresie 24-30 maja w dni handlowe była wyższa o 17% od wyniku z analogicznego okresu w 2020 roku i osiągnęła 87% w porównaniu do analogicznego okresu w 2019 roku (przed pandemią) podała Polska Rada Centrów Handlowych (PRCH).
Polakom spodobały się zakupy online, nawet po pandemii chcą je robić. Co czwarty wręcz zapowiada wzrost wydatków w tym kanale. - Rzeczpospolita
Carpathia Capital (NC)
Zarząd spółki rekomenduje wypłatę z zysku netto za 2020 roku 0,12 PLN dywidendy na akcję. Oznacza to, że łącznie na dywidendę trafiłoby 0,5 mln PLN.
PHN
Walne zgromadzenie spółki ma zdecydować 29 czerwca o przeznaczeniu na wypłatę dywidendy z zysku za 2020 rok oraz z zysku z lat ubiegłych kwoty łącznie 17,9 mln PLN, czyli 0,35 PLN na akcję. Dzień dywidendy został wyznaczony na 17 sierpnia, a jej wypłata nastąpi 31 sierpnia.
Geotrans (NC)
Spółka zdecydowała o aktualizacji polityki dywidendowej na lata 2021-2026, zgodnie z którą zarząd będzie rekomendował walnemu zgromadzeniu spółki przeznaczanie na dywidendę co roku od 8 do 80% jednostkowego zysku netto.
Termoexpert (NC)
Spółka chce przeznaczyć na wypłatę dywidendy z zysku za 2020 rok oraz z zysków z lat ubiegłych kwoty łącznie 393,4 tys. PLN, co daje 0,38 PLN na akcję. Dniem ustalenia prawa do dywidendy jest 16 sierpnia, a dniem jej wypłaty 30 sierpnia.
City Service
Akcjonariusze spółki zdecydowali o przeznaczeniu 13,6 mln EUR na wypłatę dywidendy, czyli 0,432 EUR na akcję. Dzień dywidendy ustalono na 9 czerwca, a jej wypłata nastąpi 16 czerwca.
Voxel
Zarząd spółki rekomenduje, by przeznaczyć na dywidendę całość zysku netto za 2020 rok w wysokości 4,8 mln PLN oraz zyski zatrzymane z lat ubiegłych w wysokości 16,2 mln PLN, co dałoby wypłatę 2 PLN dywidendy na akcję. Proponowanym dniem dywidendy jest 2 czerwca, a jej wypłata miałaby nastąpić 10 czerwca.
Prasa
Rozpowszechnianie płatne ogólnopolskich dzienników w kwietniu wyniosło 448,9 tys. sztuk, czyli tyle samo co w tym samym miesiącu 2020 roku. W porównaniu z marcem tego roku sprzedaż wzrosła o 2,5% - wynika z danych Związku Kontroli Dystrybucji Prasy (ZKDP).
Aplisens
Akcjonariusze spółki zdecydują 29 czerwca o upoważnieniu zarządu do nabycia akcji własnych i przeznaczeniu na ten cel do 13 mln PLN. Spółka chce także wypłacić 0,4 PLN dywidendy na akcję.
Auxilia
Zarząd spółki rekomenduje wypłatę 181 tys. lub 362 tys. dywidendy z zysku za 2020 rok, co daje 0,04 PLN lub 0,08 PLN na akcję.
Polimex Mostostal, Trakcja
Konsorcjum w składzie Polimex Mostostal, Polimex Infrastruktura i Trakcja podpisało z Gminą Olsztyn umowę na rozbudowę linii tramwajowych. Wartość umowy to 403,2 mln PLN brutto, z czego połowa przypada na Trakcję, a druga połowa na spółki z grupy Polimex Mostostal.
Projprzem Makrum
Spółka chce wypłacić z zysku netto za 2020 rok około 2 mln PLN dywidendy, co daje 0,34 PLN na akcję.
IMS
Komentarze
Sortuj według: Najistotniejsze
Nie ma jeszcze komentarzy. Skomentuj jako pierwszy i rozpocznij dyskusję