Reklama
WIG82 745,58+1,45%
WIG202 436,05+1,72%
EUR / PLN4,30-0,18%
USD / PLN3,99-0,14%
CHF / PLN4,42-0,11%
GBP / PLN5,03-0,22%
EUR / USD1,08-0,03%
DAX18 492,49+0,08%
FT-SE7 952,60+0,26%
CAC 408 205,81+0,01%
DJI39 807,37+0,12%
S&P 5005 254,35+0,11%
ROPA BRENT87,07+1,60%
ROPA WTI82,70+1,20%
ZŁOTO2 234,24+0,06%
SREBRO25,03+1,87%

Masz ciekawy temat? Napisz do nas

twitter
youtube
facebook
instagram
linkedin
Reklama
Reklama

Komentarz i sentyment CMC: ulotne odbicie notowań dolara amerykańskiego

Michael Hewson | 10:21 05 grudzień 2022
Komentarz i sentyment CMC: ulotne odbicie notowań dolara amerykańskiego | FXMAG INWESTOR
pexels.com
Reklama
Aa
Udostępnij
facebook
twitter
linkedin
wykop

Piątkowy raport o płacach w USA był bardzo solidny - w listopadzie przybyło 263 tys. miejsc pracy, a w październiku 284 tys. Wzrost płac nie tylko gwałtownie skoczył do 5,1% w listopadzie, ale październik został zrewidowany do 4,9% z 4,7%, co raczej nie uspokoi obaw urzędników Fed o spiralę płac. Niemniej jednak, odbicie rentowności oraz dolara amerykańskiego, które widzieliśmy przed zamknięciem Europy, okazało się nieco ulotne i zarówno dolar, jak i rentowność zakończyły ten słaby tydzień w pobliżu minimów. Sugeruje to, że inwestorzy wierzą, prawdopodobnie słusznie, że piątkowe dane nie zmienią rachunku wokół podwyżki stóp procentowych o 50 punktów bazowych w przyszłym tygodniu, ale prawdopodobnie będzie oznaczać, że wielkość jakiejkolwiek styczniowej podwyżki jest nadal w grze. Niezdolność dolara amerykańskiego, a tym bardziej rentowności amerykańskich obligacji w obliczu odnotowanej pozytywnej niespodzianki sugeruje, że dolar amerykański mógł już osiągnąć swój szczyt w tym cyklu i jest skazany na dalsze osłabienie.

To prawdopodobnie będzie dobra wiadomość dla rynków akcji w krótkim terminie, podobnie jak wiadomość z weekendu, że kolejne miasta w Chinach rozluźniają ograniczenia związane z Covid-19 pomimo rosnących przypadków zachorowań. Szanghaj dołączył do takich miast jak Pekin i Shenzhen, ogłaszając zniesienie wymogów przeprowadzenia testu przed wejściem do przestrzeni publicznej, tj. parków, a także transportu publicznego. Hang Seng był najlepiej radzącym sobie rynkiem akcji w zeszłym tygodniu, wzrastając o prawie 10%. W tym tygodniu również ruszył do przodu w związku z pozytywnymi wiadomościami z weekendu. Nie wygląda na to, by odbicie na chińskich rynkach wraz z odbiciem od minimów w USA miało się przełożyć na rynki europejskie dziś rano. Oczekuje się płaskiego otwarcia, a głównym tematem będą listopadowe wskaźniki PMI dla usług.

Ostatnie wskaźniki PMI z Wielkiej Brytanii, Francji, Niemiec i Stanów Zjednoczonych wskazały na znacznie słabszą aktywność w sektorze usług w listopadzie, ponieważ rosnące ceny ograniczyły popyt. Osunięcie aktywności w amerykańskim sektorze usług było nieco bardziej zaskakujące, biorąc pod uwagę fakt, że inflacja zasadnicza w ostatnich miesiącach spowalniała, jednak stało się to za sprawą znacznie bardziej agresywnego banku centralnego i gwałtownie spowalniającego rynku mieszkaniowego. Oczekuje się, że dzisiejsze ostateczne dane dotyczące wskaźnika PMI w sektorze usług uwypuklą wyzwania stojące przed bankami centralnymi, które zacieśniają politykę monetarną w obliczu spadku dochodów konsumentów. Prawdopodobnie Hiszpania, Włochy, Francja i Niemcy pozostaną w strefie spadkowej (odpowiednio 49,9, 47,5, 49,4 i 46,4). Aktywność sektora usług w Wielkiej Brytanii wyniesie 48,8, podczas gdy w USA dane dotyczące aktywności sektora usług pozostaną mieszane. W październiku odczyt ISM wyniósł on 54,5 i oczekuje się, że w listopadzie spadnie do 53,3, ale powinniśmy również zwrócić uwagę na dane wewnętrzne oraz dane dotyczące płaconych cen, które w sektorze produkcyjnym gwałtownie spadły. Czy w listopadzie będzie podobnie?

OPEC+ zgodził się na utrzymanie dotychczasowej polityki w zakresie produkcji ropy w weekend, pomimo obaw, że mogliby rozważyć cięcie ze względu na niedawną słabość cen, przy czym powolne rozluźnianie przepisów związanych z Covid-19 w Chinach może odegrać ważną rolę w tej decyzji. To także kluczowy tydzień dla dolara australijskiego i kanadyjskiego, z najnowszymi decyzjami dotyczącymi stóp procentowych w obu krajach, począwszy od jutrzejszej decyzji RBA. W zeszłym tygodniu obie waluty miały problemy z dolarem amerykańskim, przy czym CAD stracił na wartości, podczas gdy Aussie wzrósł jedynie dzięki optymizmowi związanemu z ponownym otwarciem Chin. W październiku RBA podniósł stopę procentową jedynie o 25 pb, co było pewnym zaskoczeniem, biorąc pod uwagę obecne wysokie poziomy inflacji. Ostrożność banku wydaje się wynikać z nerwowości wokół rynku mieszkaniowego i możliwej słabości na nim. Jeśli ta ostrożność się utrzyma, istnieje ryzyko kolejnej negatywnej niespodzianki, biorąc pod uwagę, że rynki oczekują kolejnej podwyżki o 25 pb. Czy możemy zobaczyć niespodziankę i pauzę?

  • EURUSD – przebiło się powyżej 1,0400 oraz 200-dniowej SMA i wydaje się być na dobrej drodze do osiągnięcia czerwcowych szczytów przy 1,0620, które są również 38,2% zniesienia spadków z 1,2350 do 0,9535. 
  • GBPUSD – przebił się do obszaru 1,2300, odrabiając 50% spadku od maksimów na 1,4250 do ostatnich minimów przy 1,0342. Kolejny cel dla kupujących znajduje się na 61,8% zniesienia Fibonacciego, wsparciem jest 1,2130 oraz 200-dniowa SMA.
  • EURGBP – znalazł wsparcie tuż powyżej 200-dniowej SMA i obszaru 0,8540. Opór znajduje się przy 0,8675, a zejście poniżej 0,8530 może być zapowiedzią kontynuacji ruchu do 0,8480.
  • USDJPY – w zeszłym tygodniu osunął się poniżej 200-dniowej SMA na poziomie 134,40, otwierając drogę do 131,60 i sierpniowych minimów. Opór znajduje się teraz w rejonie 137,50.
  • FTSE100 – prawdopodobnie otworzy się 8 punktów niżej, na poziomie 7550.
  • DAX – oczekuje się otwarcia 42 punkty niżej, na poziomie 14448.
  • CAC40 – możliwe otwarcie 30 punktów niżej, na poziomie 6724.
Reklama

 

Sentyment rynkowy CMC Markets:

Germany 40 –  nastawienie Klientów CMC Markets przeprowadzających transakcje na kontrakcie CFD powiązanym z niemieckim indeksem DAX wciąż wskazuje na nastroje niedźwiedzie. Po stronie ilości otwartych transakcji – 67% klientów posiada pozycje Sprzedaj, cztery punkty w dół w stosunku do danych z piątku. W kategorii Wartość Pozycji, transakcje Sprzedaj wyniosły 78% - w tym miejscu odnotowujemy spadek o siedem punktów procentowych od ostatniej sesji.

Ropa Crude WTI- - Klienci CMC Markets przeprowadzający transakcje na kasowym kontrakcie CFD opartym o amerykańską ropę WTI oczekują wzrostu cen surowca. Pod względem ilości Klientów w chwili obecnej pozycje Kup wynoszą 74% (bez zmian), natomiast po stronie wartości transakcji – 62% to pozycje długie. W tej kategorii odnotowano zmianę o jeden punkt procentowy w górę w stosunku do piątku

EUR/USD – ilościowo przeważająca część Klientów posiadających otwarte pozycje na kontrakt CFD oparty o EUR/USD, oczekuje spadków: pozycje Sprzedaj stanowią teraz 53% (punkt w dół). Również pod względem wartości otwartych transakcji, dominują pozycje krótkie: transakcje Sprzedaj stanowią w chwili obecnej 75%. W tej kategorii odnotowano czteropunktowy spadek w stosunku do ostatniej sesji.

Oczekuje się płaskiego otwarcia przed PMI dla usług  - 1

Oczekuje się płaskiego otwarcia przed PMI dla usług  - 1

Reklama

 

 

 

Prezentowany materiał służy wyłącznie celom informacyjnym i nie ma na celu udzielania porad handlowych lub inwestycyjnych. Zastrzegamy sobie prawo do zmiany jakichkolwiek informacji zawartych w niniejszym materiale w dowolnym momencie, w przypadku wystąpienia błędu. CMC Markets nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek straty, które można ponieść, bezpośrednio lub pośrednio, wynikające z inwestycji opartych na jakichkolwiek informacjach tutaj zawartych.

Masz ciekawy temat? Napisz do nas

Chcesz, żebyśmy opisali Twoją historię albo zajęli się jakimś problemem?

Masz ciekawy temat? Napisz do nas

Napisz do redakcji


Michael Hewson

Michael Hewson

Główny Analityk Rynkowy, CMC Markets (Wielka Brytania)

Michael posiada ponad 25-letnie doświadczenie w transakcjach na rynkach finansowych, specjalizuje się w analizie technicznej.

Najbardziej ceniony za szczery i bezpośredni styl komentarzy rynkowych. Michael jest rozpoznawalną twarzą zarówno w stacjach telewizyjnych o tematyce finansowej jak i mainstreamowej, regularnie pojawia się w BBC News, Bloomberg, CNBC, CNN, Fox Business i kilku innych stacjach w Wielkiej Brytanii, Ameryce Północnej oraz na Bliskim Wschodzie.

Jego głównym celem jest dostarczenie analizy technicznej i fundamentalnej dla codziennych ruchów mających miejsce na rynkach finansowych. Jest również autorem wnikliwych komentarzy, w których koncentruje się na aktualnych zagadnieniach finansowych i gospodarczych. Michael regularnie organizuje webinaria inwestycyjne dla klientów oraz seminaria o różnym poziomie zaawansowania na terenie Wielkiej Brytanii.

Michael posiada sześć lat doświadczenia w aktywnym przeprowadzaniu transakcji na rynku Forex, ze szczególnym naciskiem i wagą przykładaną do analizy wykresów oraz analizy technicznej. Zanim rozpoczął pracę w CMC Markets, pracował ponad 12 lat w firmie zajmującej się danymi rynkowi, prowadząc szkolenia z analizy technicznej dla inwestorów prywatnych i klientów korporacyjnych.

Michael prowadził seminaria dotyczące inwestowania i analizy technicznej dlaWorld Money Show, London Business School and London Stock Exchange. Posiada tytuł MSTA od UK Society of Technical Analysts (STA) a także tytuł CFTe od the International Federation of Technical Analysts (IFTA).

Michael regularnie wyprzedza analityków z 29 międzynarodowych banków i instytucji finansowych w cotygodniowych rankingach dla rynku Forex, bazując na miesięcznych, kwartalnych i rocznych prognozach na pięciu głównych par walutowych.

Autora możesz obserwować na LINKEDIN | TWITTER


Reklama

Czytaj dalej