Reklama
WIG82 745,58+1,45%
WIG202 436,05+1,72%
EUR / PLN4,31-0,04%
USD / PLN3,99+0,00%
CHF / PLN4,43-0,05%
GBP / PLN5,04+0,01%
EUR / USD1,08-0,03%
DAX18 492,49+0,08%
FT-SE7 952,62+0,26%
CAC 408 205,81+0,01%
DJI39 807,37+0,12%
S&P 5005 254,35+0,11%
ROPA BRENT87,07+1,60%
ROPA WTI82,70+1,20%
ZŁOTO2 232,81+1,87%
SREBRO25,03+1,87%

Masz ciekawy temat? Napisz do nas

twitter
youtube
facebook
instagram
linkedin
Reklama
Reklama

Foolish Money - Maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko

Dawid Augustyn | 20:00 14 październik 2016
Reklama
Aa
Udostępnij
facebook
twitter
linkedin
wykop

Na rynkach finansowych za każdą porażką stoją te same błędy przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Jak mantrę powtarza się Tnij strat y, a zyskom pozwól rosnąć. Co sprawia, że jest to tak trudne do wykonania? Kiedy można ucinać straty, a kiedy maksymalizować zyski z pojedynczej pozycji?

 

Odpowiedź jest prosta – zawsze. Zawsze każda transakcja musi być otwierana z myślą, że analiza się nie sprawdzi i trzeba będzie uciąć stratę. Powinieneś się skłaniać do wystawiania zleceń zabezpieczających, co spowoduje, że nie będziesz narażony na większe straty. Zdecydowanie trudniejsze jest zamykanie pozycji stratnej z ręki. Z drugiej strony, za każdym razem trzeba przygotowywać wariant, na wypadek gdyby analiza się sprawdziła i mielibyśmy do czynienia z silnym trendem. Każdy pozostały przypadek należy traktować jako potencjalną realizację zlecenia na be (breakeven, czyli realizacja przesuniętego zlecenia stop loss na poziomie, który nie generuje straty na rachunku), ale jest to efekt pośredni dobrego ucinania strat i maksymalizacji zysków.

Przeanalizujmy sytuację z mojego rachunku inwestycyjnego. Stosując zasadę ucinania strat i maksymalizacji zysków w swing tradingu, zdaje sobie sprawę, że na 10 pozycji, 4 z nich zostaną wyrzucone na be (czyli maksymalnie 1-3 pipsy zysku), na 3 kolejnych zaakceptować będę musiał stratę (zawsze korzystam ze stop lossów), a na pozostałych 3 zainkasuje zysk, który kilkukrotnie przewyższy stratę wygenerowaną przez zlecenia stop loss. Z prawdopodobieństwa zatem wynika, że co do 70% transakcji nie mogę mieć żadnych oczekiwań, ale powinienem czujnie ucinać stratę.

Reklama

Jeżeli popatrzymy na rynki z perspektywy foolish money (obserwowanie licznej grupy inwestorów, która statystycznie traci – sam obserwuje dane publikowane na portalu myfxbook.com), możemy dojść do jednego bardzo mocnego wniosku. Inwestorzy pozwalają stratom rosnąć do takiego poziomu, który w końcu wyzeruje ich konto.

Jeżeli zerkniesz na wykres EURAUD, co przychodzi Ci do głowy? W którą stronę powinieneś handlować? Niestety w trakcie tak silnej tendencji wzrostowej aż 90% obserwowanych inwestorów utrzymuje pozycje krótkie. Czyli ewidentnie grają przeciwko najważniejszym zasadom money managmentu.

 

Wykres 1

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 1

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 1

 

Wykres 2

Reklama

EURAUD interwał H1. Podczas silnego trendu wzrostowego aż 90% obserwowanych inwestorów indywidualnych utrzymuje pozycje krótkie

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 2

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 2

 

Wykres 3

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 3

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 3

 

Wykres 4

Reklama

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 4

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 4

 

Wykres 5

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 5

FXMAG forex foolish money - maksymalizuj stratę, a zyski tnij szybko zlecenia zabezpieczające rachunek inwestycyjny swing trading foolish money 5

 

Jak powinna wyglądać prawidłowa maksymalizacja zysków na pozycji, w której analiza zaczęła się sprawdzać?

Reklama

Drugiego września na wykresie usdcad rozpoznałem potencjalnie kształtującą się formację m. Formacja podwójnego wierzchołka sygnalizuje wysokie prawdopodobieństwo odwrócenia się trendu. Minimalny zasięg wynikający z formacji wynosi 1:1 (czyli odległość od wierzchołka do dołka formacji odmierzamy od potencjalnego miejsca przełamania).

Na wykresie 4. zobaczysz, jak wyglądała pierwsza wyjściowa pozycja. W przypadku otwarcia jednej pozycji, ciężko mówić o maksymalizacji zysku, dlatego jeszcze przed realizacją zlecenia oczekującego ustaliłem dokładny plan, gdzie i kiedy będę mógł zajmować kolejne pozycje. Tym samym zdawałem sobie sprawę, że ostatnia transakcja może zakończyć się na stop lossie. Oznacza to, że mogło dojść do sytuacji w której już druga pozycja wybija cały układ, ucinając tym samym potencjalne straty, co też jest dobre z perspektywy zarządzania kapitałem.

Na wykresie 5. widzisz wszystkie kolejne pozycje wystawiane na instrumencie usdcad, wynikające z tej samej analizy rynku. Zysk z pierwszej pozycji wyniósł 1,42%, przy ryzyku na poziomie 0,25% (tyle wynosił pierwszy wyjściowy stop loss), natomiast zysk z całego układu to 2,18%, przy czym przy żadnej dokładce nie zwiększałem swojego ryzyka, co oznaczało aktywne przesuwanie zleceń zabezpieczających. Tym dla mnie jest w praktyce zasada tnij straty, a zyskom pozwól rosnąć.

Masz ciekawy temat? Napisz do nas

Chcesz, żebyśmy opisali Twoją historię albo zajęli się jakimś problemem?

Masz ciekawy temat? Napisz do nas

Napisz do redakcji

Reklama

Czytaj dalej