Pierwsza sesja nowego tygodnia zakończyła się spadkiem WIG20 o 0,4%, tym samym zatrzymał się na poziomie 1648,1 pkt. Tego dnia obroty na polskich blue chipach wyniosły 803 mln PLN. W gronie spółek będących pod największą presją podażową znalazły się m.in. Santander -4,8%, CCC -4,5% oraz JSW -3,6%. Z drugiej strony były to takie walory jak: PGE 7,4%, Tauron 4,8% oraz Allegro 2,4%. Kolejny raz pozytywnie wyróżniły się mWIG40 i sWIG80, które zakończyły dzień na plusie zyskując odpowiednio 0,1%/1,0%. W całej Europie przeważał kolor czerwony, brytyjski FTSE100 stracił 0,6%, DAX znalazł się 0,4% pod kreską a CAC40 zakończył dzień zniżką o 0,1%. Również na Wall Street niedźwiedzie zdominowały handel, najwięcej stracił Nasdaq Composite bo 1,7%, dalej był S&P500 1,6% a Dow Jones zakończył dzień zniżką 1,4%. Przyczyną negatywnych nastrojów miała być niepewność co do wdrożenia drugiego pakietu fiskalnego. W USA trwa sezon wyników, w tym tygodniu 20% spółek z S&P500 przedstawi swoje raporty za 3Q’20. Na czwartek (22.10) przewidziana jest debata między Donaldem Trumpem a ubiegającym się o stanowisko prezydenta Joe Bidenem. Na rynkach azjatyckich Shanghai Composite Index traci o 0,1% a Nikkei zniżkuje o 0,5%.
SKRÓT INFORMACJI ZE SPÓŁEK
WYKRES DNIA
Akcje NanoGroup zaliczyły dwie bardzo mocne sesje z rzędu. Była to reakcja na informacje o opracowanie przez spółkę innowacyjnej technologii maseczek ochronnych.
NanoGroup daily
Źródło: Dom Maklerski BDM S.A., Bloomberg.
WIG20 vs mWIG40 vs sWIG80 [zmiana % YTD]
Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.
WIG20
Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.
S&P500
Źródło: Bloomberg, Dom Maklerski BDM S.A.
COVID-19
Codzienny monitoring COVID-19.
Tempo nowych zarażeń os/dzień
Data |
RAZEM |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Chiny |
USA |
UE (30) |
|
|
|
|
|
|
|
|
Ukraina |
RPA |
Indie |
Brazylia |
||
Włochy |
Niemcy |
Francja |
Hiszp. |
UK |
Belgia |
Polska |
Czechy |
|||||||||
19 wrz |
285 337 |
23 |
41 206 |
37 915 |
1 637 |
1 685 |
13 498 |
4 589 |
4 422 |
1 099 |
1 002 |
2 044 |
3 345 |
2 029 |
92 755 |
33 057 |
20 wrz |
239 691 |
35 |
34 350 |
32 339 |
1 587 |
1 033 |
10 569 |
4 588 |
3 899 |
1 547 |
910 |
984 |
3 071 |
1 555 |
87 382 |
16 389 |
21 wrz |
264 482 |
12 |
36 128 |
27 046 |
1 350 |
1 595 |
5 298 |
2 957 |
4 368 |
1 097 |
748 |
1 474 |
2 781 |
725 |
74 493 |
15 454 |
22 wrz |
285 752 |
18 |
60 291 |
42 776 |
1 391 |
1 852 |
10 008 |
10 799 |
4 926 |
1 834 |
711 |
2 394 |
2 990 |
1 346 |
80 391 |
35 252 |
23 wrz |
299 683 |
10 |
37 563 |
48 650 |
1 640 |
1 613 |
13 072 |
11 289 |
6 178 |
1 661 |
974 |
2 306 |
3 598 |
1 906 |
87 254 |
32 445 |
24 wrz |
361 093 |
15 |
44 273 |
53 617 |
1 786 |
2 321 |
16 096 |
10 653 |
6 634 |
1 881 |
1 136 |
2 910 |
3 478 |
1 861 |
88 353 |
29 922 |
25 wrz |
333 813 |
17 |
55 074 |
48 733 |
1 912 |
2 366 |
15 797 |
4 122 |
6 872 |
2 208 |
1 587 |
2 944 |
3 665 |
1 480 |
85 468 |
31 911 |
26 wrz |
277 587 |
15 |
45 444 |
43 907 |
1 869 |
1 314 |
14 412 |
5 322 |
6 041 |
1 827 |
1 584 |
1 976 |
3 935 |
969 |
89 010 |
28 378 |
27 wrz |
237 849 |
27 |
36 196 |
35 304 |
1 766 |
1 313 |
11 123 |
5 321 |
5 693 |
1 376 |
1 350 |
1 303 |
3 233 |
1 268 |
82 767 |
14 318 |
28 wrz |
277 175 |
22 |
33 774 |
26 086 |
1 494 |
2 292 |
4 070 |
2 425 |
4 044 |
1 174 |
1 306 |
1 286 |
2 780 |
903 |
69 671 |
13 155 |
29 wrz |
287 791 |
23 |
42 027 |
48 483 |
1 647 |
1 840 |
8 051 |
9 906 |
7 143 |
1 762 |
1 326 |
1 960 |
3 730 |
903 |
76 205 |
32 058 |
30 wrz |
326 368 |
17 |
42 787 |
51 207 |
1 850 |
2 442 |
12 845 |
11 016 |
7 108 |
1 337 |
1 552 |
1 076 |
4 137 |
1 767 |
91 043 |
33 413 |
1 paź |
319 545 |
22 |
44 981 |
57 694 |
2 548 |
2 626 |
13 970 |
9 419 |
6 914 |
2 607 |
1 967 |
5 336 |
4 179 |
1 745 |
81 693 |
36 157 |
2 paź |
215 618 |
17 |
54 215 |
61 381 |
2 499 |
2 835 |
12 148 |
7 551 |
12 769 |
3 175 |
2 292 |
3 796 |
4 751 |
1 749 |
79 974 |
35 139 |
3 paź |
294 612 |
20 |
47 827 |
55 969 |
2 843 |
1 653 |
16 972 |
6 744 |
7 070 |
3 389 |
2 367 |
2 554 |
4 785 |
1 883 |
75 479 |
24 602 |
4 paź |
280 744 |
25 |
41 075 |
48 941 |
2 578 |
1 546 |
12 565 |
6 734 |
7 981 |
2 612 |
1 934 |
1 841 |
4 263 |
1 573 |
74 722 |
8 456 |
5 paź |
335 835 |
23 |
36 342 |
40 690 |
2 257 |
3 100 |
5 084 |
2 099 |
12 594 |
1 968 |
2 006 |
3 120 |
3 905 |
926 |
59 938 |
11 946 |
6 paź |
317 423 |
15 |
41 871 |
70 747 |
2 677 |
2 454 |
10 489 |
12 793 |
14 542 |
2 088 |
2 236 |
4 456 |
4 482 |
1 027 |
72 106 |
41 906 |
7 paź |
345 523 |
20 |
50 295 |
75 767 |
3 677 |
4 010 |
18 746 |
6 645 |
14 162 |
3 577 |
3 003 |
5 338 |
4 887 |
1 913 |
78 727 |
31 553 |
8 paź |
367 267 |
41 |
56 145 |
91 229 |
4 458 |
4 399 |
18 129 |
12 105 |
17 540 |
5 728 |
4 280 |
5 397 |
5 545 |
1 736 |
70 900 |
27 750 |
9 paź |
358 424 |
23 |
57 459 |
89 507 |
5 372 |
4 959 |
20 339 |
5 986 |
13 863 |
5 385 |
4 739 |
8 617 |
5 961 |
1 461 |
73 202 |
27 444 |
10 paź |
299 573 |
27 |
54 600 |
98 013 |
5 724 |
2 968 |
26 896 |
9 285 |
15 166 |
7 950 |
5 300 |
4 631 |
5 901 |
2 544 |
74 535 |
35 952 |
11 paź |
302 008 |
28 |
44 843 |
75 562 |
5 456 |
2 846 |
16 101 |
9 285 |
12 872 |
5 327 |
4 178 |
3 105 |
4 960 |
1 575 |
67 757 |
3 139 |
12 paź |
341 653 |
24 |
41 571 |
75 262 |
4 619 |
6 541 |
8 505 |
9 286 |
13 972 |
3 622 |
4 394 |
4 311 |
4 606 |
888 |
54 045 |
8 429 |
13 paź |
320 058 |
28 |
52 274 |
90 358 |
5 898 |
4 464 |
12 993 |
7 118 |
17 232 |
7 360 |
5 068 |
8 326 |
5 311 |
1 178 |
63 650 |
10 220 |
14 paź |
375 934 |
11 |
59 797 |
118 838 |
7 332 |
7 173 |
22 591 |
11 970 |
19 724 |
8 271 |
6 526 |
9 543 |
5 780 |
1 877 |
65 028 |
27 235 |
15 paź |
409 424 |
36 |
63 330 |
136 387 |
8 803 |
7 620 |
30 621 |
13 318 |
18 978 |
10 448 |
8 099 |
9 720 |
5 260 |
1 770 |
63 412 |
28 523 |
16 paź |
415 419 |
20 |
69 276 |
126 391 |
10 009 |
7 695 |
25 086 |
9 765 |
15 635 |
10 192 |
7 705 |
11 102 |
6 205 |
2 019 |
65 200 |
30 914 |
17 paź |
340 986 |
30 |
57 164 |
130 333 |
10 925 |
4 862 |
32 427 |
10 942 |
16 170 |
10 964 |
9 622 |
8 715 |
6 629 |
1 928 |
62 092 |
24 062 |
18 paź |
290 926 |
17 |
48 318 |
119 193 |
11 705 |
4 007 |
29 837 |
9 916 |
16 982 |
9 138 |
8 536 |
5 058 |
5 445 |
1 662 |
55 032 |
10 982 |
19 paź |
445 621 |
34 |
58 561 |
111 838 |
9 337 |
5 154 |
13 243 |
12 214 |
18 803 |
8 227 |
7 482 |
8 077 |
4 986 |
1 461 |
46 235 |
15 383 |
Dzień COVID |
286 |
286 |
275 |
264 |
264 |
240 |
239 |
264 |
264 |
260 |
231 |
229 |
232 |
230 |
265 |
238 |
|
||||||||||||||||
RAZEM tys. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
przypadki |
40 344 310 |
85 993 |
8 212 767 |
4 937 896 |
423 578 |
373 825 |
910 788 |
802 886 |
726 233 |
230 480 |
183 248 |
181 962 |
312 287 |
705 254 |
7 593 994 |
5 250 727 |
śmierci |
1 117 539 |
4 739 |
220 110 |
204 338 |
36 616 |
9 826 |
33 647 |
33 992 |
43 816 |
10 443 |
3 614 |
1 513 |
5 834 |
18 492 |
114 610 |
154 176 |
zdrowi |
27 643 674 |
84 753 |
3 272 603 |
1 465 942 |
252 959 |
296 672 |
109 611 |
150 376 |
2 613 |
21 214 |
94 014 |
74 908 |
131 473 |
635 257 |
6 663 608 |
4 526 393 |
aktywne |
11 583 097 |
b.d. |
4 720 054 |
3 267 616 |
134 003 |
67 327 |
767 530 |
618 518 |
679 804 |
198 823 |
85 620 |
105 541 |
174 980 |
51 505 |
815 776 |
570 158 |
Źródło: BDM, Bloomberg, Worldmeters. *- dzień od pierwszego przypadku. **- UE27+ Szwajc./UK/Norwegia
Tempo nowych zarażeń os/dzień w województwach
|
ŚL |
MZ |
MP |
WP |
ŁD |
POM |
DŚ |
PK |
KP |
LP |
SK |
OP |
PO |
ZP |
WM |
LS |
RAZEM |
Kwaran. |
Zajęte |
Zajęte |
Wsk. |
19 wrz |
64 |
88 |
149 |
94 |
61 |
96 |
83 |
69 |
35 |
122 |
21 |
35 |
24 |
31 |
22 |
8 |
1002 |
7 334 |
52 |
0 |
5,0% |
20 wrz |
74 |
164 |
103 |
123 |
54 |
55 |
45 |
62 |
26 |
35 |
18 |
84 |
21 |
13 |
23 |
10 |
910 |
-652 |
8 |
3 |
4,8% |
21 wrz |
45 |
120 |
83 |
52 |
93 |
90 |
9 |
58 |
21 |
48 |
8 |
70 |
13 |
12 |
11 |
15 |
748 |
-1 341 |
-6 |
-3 |
6,1% |
22 wrz |
72 |
108 |
112 |
36 |
51 |
83 |
47 |
30 |
13 |
21 |
21 |
28 |
21 |
39 |
21 |
8 |
711 |
-1 082 |
14 |
2 |
3,1% |
23 wrz |
82 |
164 |
135 |
76 |
84 |
114 |
46 |
24 |
54 |
46 |
36 |
24 |
22 |
16 |
34 |
17 |
974 |
-1 789 |
-22 |
4 |
4,4% |
24 wrz |
110 |
149 |
183 |
84 |
84 |
143 |
58 |
62 |
41 |
58 |
36 |
19 |
38 |
28 |
23 |
20 |
1136 |
11 220 |
-7 |
2 |
4,8% |
25 wrz |
126 |
295 |
241 |
84 |
78 |
128 |
52 |
55 |
162 |
59 |
52 |
38 |
54 |
61 |
87 |
15 |
1587 |
11 803 |
31 |
5 |
6,5% |
26 wrz |
141 |
146 |
259 |
167 |
104 |
151 |
63 |
72 |
166 |
60 |
41 |
32 |
76 |
51 |
43 |
12 |
1584 |
6 419 |
139 |
14 |
6,8% |
27 wrz |
93 |
193 |
152 |
102 |
86 |
191 |
49 |
70 |
72 |
77 |
39 |
16 |
65 |
57 |
82 |
6 |
1350 |
-3 982 |
89 |
14 |
7,2% |
28 wrz |
83 |
152 |
134 |
200 |
57 |
150 |
28 |
73 |
152 |
87 |
18 |
35 |
59 |
25 |
14 |
39 |
1306 |
-3 332 |
82 |
6 |
9,7% |
29 wrz |
124 |
151 |
167 |
81 |
92 |
127 |
64 |
115 |
120 |
29 |
39 |
36 |
57 |
58 |
50 |
16 |
1326 |
-1 540 |
94 |
11 |
5,7% |
30 wrz |
128 |
159 |
205 |
140 |
87 |
194 |
69 |
94 |
78 |
82 |
50 |
36 |
57 |
73 |
67 |
33 |
1552 |
-4 627 |
82 |
11 |
5,5% |
1 paź |
148 |
268 |
285 |
173 |
117 |
180 |
96 |
107 |
179 |
98 |
43 |
21 |
64 |
58 |
102 |
28 |
1967 |
4 020 |
79 |
7 |
6,6% |
2 paź |
179 |
246 |
282 |
196 |
140 |
228 |
101 |
218 |
218 |
97 |
33 |
56 |
86 |
114 |
72 |
26 |
2292 |
5 075 |
142 |
7 |
8,0% |
3 paź |
221 |
277 |
290 |
224 |
152 |
244 |
63 |
141 |
110 |
116 |
156 |
53 |
126 |
62 |
76 |
56 |
2367 |
18 982 |
148 |
13 |
7,8% |
4 paź |
120 |
164 |
185 |
168 |
127 |
223 |
62 |
141 |
229 |
102 |
70 |
44 |
76 |
58 |
69 |
96 |
1934 |
-7 473 |
127 |
12 |
7,4% |
5 paź |
125 |
336 |
217 |
180 |
126 |
202 |
87 |
142 |
109 |
172 |
49 |
48 |
90 |
41 |
28 |
54 |
2006 |
3 800 |
181 |
28 |
10,9% |
6 paź |
218 |
318 |
268 |
106 |
155 |
199 |
140 |
137 |
153 |
138 |
139 |
53 |
57 |
111 |
35 |
9 |
2236 |
5 165 |
561 |
44 |
9,3% |
7 paź |
286 |
527 |
357 |
242 |
223 |
193 |
184 |
141 |
184 |
106 |
149 |
50 |
84 |
146 |
119 |
12 |
3003 |
-13 657 |
281 |
20 |
6,8% |
8 paź |
375 |
598 |
548 |
505 |
279 |
313 |
258 |
256 |
311 |
204 |
159 |
90 |
94 |
116 |
105 |
69 |
4280 |
25 378 |
138 |
13 |
9,7% |
9 paź |
490 |
521 |
724 |
436 |
363 |
388 |
250 |
368 |
324 |
185 |
192 |
116 |
117 |
130 |
102 |
33 |
4739 |
17 378 |
269 |
24 |
21,6% |
10 paź |
412 |
816 |
631 |
360 |
411 |
362 |
242 |
347 |
554 |
251 |
218 |
141 |
172 |
152 |
110 |
121 |
5300 |
17 419 |
318 |
26 |
14,3% |
11 paź |
354 |
433 |
685 |
380 |
314 |
331 |
186 |
315 |
136 |
304 |
152 |
123 |
110 |
155 |
106 |
94 |
4178 |
24 984 |
199 |
37 |
13,4% |
12 paź |
262 |
441 |
690 |
530 |
344 |
284 |
199 |
334 |
258 |
379 |
187 |
153 |
130 |
116 |
73 |
14 |
4394 |
19 100 |
338 |
21 |
17,5% |
13 paź |
441 |
552 |
898 |
334 |
349 |
318 |
342 |
391 |
341 |
163 |
121 |
241 |
183 |
151 |
79 |
164 |
5068 |
-37 686 |
407 |
17 |
15,0% |
14 paź |
520 |
1188 |
1137 |
508 |
405 |
344 |
315 |
319 |
356 |
256 |
255 |
233 |
174 |
175 |
196 |
145 |
6526 |
36 903 |
415 |
46 |
14,9% |
15 paź |
822 |
1306 |
1303 |
835 |
691 |
458 |
382 |
420 |
318 |
315 |
283 |
282 |
139 |
177 |
191 |
177 |
8099 |
46 671 |
454 |
41 |
12,6% |
16 paź |
769 |
911 |
1105 |
592 |
648 |
547 |
441 |
563 |
470 |
284 |
314 |
221 |
201 |
311 |
181 |
147 |
7705 |
15 605 |
442 |
32 |
15,2% |
17 paź |
765 |
1485 |
1254 |
1058 |
821 |
563 |
524 |
704 |
470 |
429 |
396 |
283 |
149 |
340 |
224 |
157 |
9622 |
15 782 |
632 |
64 |
19,6% |
18 paź |
974 |
1342 |
934 |
724 |
584 |
427 |
369 |
721 |
523 |
580 |
211 |
312 |
139 |
317 |
210 |
169 |
8536 |
-6 925 |
464 |
45 |
22,9% |
19 paź |
685 |
849 |
1201 |
423 |
679 |
481 |
406 |
458 |
473 |
526 |
170 |
348 |
283 |
217 |
190 |
93 |
7482 |
-15 915 |
299 |
23 |
20,8% |
|
|||||||||||||||||||||
RAZEM |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
przypadki |
30 788 |
25 318 |
24 210 |
15 786 |
13 676 |
11 235 |
9 810 |
10 109 |
8 401 |
7 393 |
5 414 |
5 229 |
4 528 |
4 758 |
3 911 |
2 682 |
183 248 |
304 567 |
8 375 |
672 |
4,6% |
śmierci |
669 |
543 |
330 |
426 |
324 |
177 |
225 |
245 |
116 |
125 |
103 |
116 |
82 |
47 |
54 |
32 |
3 614 |
|
|
|
|
zdrowi* |
22 669 |
12 739 |
13 086 |
7 637 |
6 621 |
5 080 |
4 877 |
4 140 |
1 818 |
3 308 |
2 052 |
2 265 |
1 715 |
1 822 |
1 551 |
1 144 |
92 524 |
|
|
|
|
aktywne |
7 450 |
12 036 |
10 794 |
7 723 |
6 731 |
5 978 |
4 708 |
5 724 |
6 467 |
3 960 |
3 259 |
2 848 |
2 731 |
2 889 |
2 306 |
1 506 |
87 110 |
|
|
|
|
Źródło: BDM, zbiór danych M. Rogalski. *- różnice w liczbie ozdrowieńców i zgonów między MZ a WSSE. ŚL- śląskie, MZ- mazowieckie, MP- małopolskie, WP- wielkopolskie, ŁD- łódzkie, DŚ- dolnośląskie, POM- pomorskie, PK- podkarpackie; OP- opolskie, LP- lubelskie, SK- świętokrzyskie, KP- kujawsko-pomorskie, ZP- zachodniopomorskie, WM- warmińsko-mazurskie, LS- lubuskie. PMM 08.10 informował, że pojemność szpitali to 9 tys. łóżek i 900 respiratorów (MZ 14.10 1020).
PGE
Podsumowanie po prezentacji strateagii do 2050 roku.
Prezentacja dostępna pod:
https://www.gkpge.pl/Relacje-inwestorskie/content/download/59331/file/strategia-grupy-pge-2030.pdf
Q&A z prasą:
- co z aktywami gazowymi ? aktywa gazowe pracują do 2042 roku bo do tego czasu obowiązuje wsparcie dla kogeneracji. Gaz to paliwo przejściowe, decyzje o budowie musza podjąć do 2025 roku. Dolna Odra i planowany rok w Rybniku mogą pracować dłużej;
- w którym roku wydzielenie aktywów węglowych ? podział grupy na 2 części: na część konwencjonalną (praca do czasu energetyki jądrowej) i na resztę. Optymalnym byłoby wydzielenie aktywów do 2021 roku;
- oszczędności kosztów stałych o 25% ? Gł. z cyfryzacji, ograniczenie zatrudnienia;
- skąd finansowane inwestycje ? po wydzieleniu części konwencjonalnej półka uzyska większe możliwości dłużne (dziś to 3,5x DN/EBITDA, a OZE to 5-6x EBITDA, więc spółka będzie mogła zaciągnąć długu na 30-35 mld PLN). Instrumenty dotacyjne/wsparcie (25%) i PF (spółka poszukuje partnerów, np. PFR w dystrybucji).
- spółka sprzeda udziały offshore do Orsted („za niebagatelną kwotę”- CEO) i partner też będzie ponosił 50% CAPEX na Baltica 2 i Baltica 3;
- 1 GW w onshore do 2030 roku nie wyczerpuje ambicji PGE
- dywidenda? Kiedy spółka wróci do niej? Spółka chce wrócić do niej jak najszybciej;
- umowa z Orsted w 2020 ? Raczej tak, zostały drobne kwestie;
- dlaczego wydzielanie aktywów a nie stopniowe wygaszanie ? Dziś posiadanie aktywów węglowych odcina od korzystnego finansowania. EBITDA przejściowo musi spaść, ale spółka bez EK będzie się mogła mocniej zadłużyć. EBITDA w 2025 roku mogłaby spaść 5,5/6 mld PLN vs 7 mld PLN dziś.
- podmiot węglowy będzie żył z własnych przychodów i z rynku mocy. A po rynku mocy może pojawić się mechanizm, który będzie wspierał te aktywa;
Q&A z analitykami:
- ile wg. PGE są warte aktywa węglowe ? Spółka przeprowadza regularne testy na utratę wartości aktywów (BDM: 34 mld PLN w bilansie, 11 mld PLN netto po korekcie o dług i rezerwy przy kapitalizacji całej grupy ok. 10 mld PLN);
- czy 75 mld PLN CAPEX to 100% udział w offshore ? absolutny cel 2025 to 2,5 GW w offshore, ale kolejne lata to 6,5 GW. W planowanym CAPEX są 2 farmy wiatrowe na Baltica 2 i Baltica 3, ale spółka będzie też ponosić nakłady na dalsze projekty. Nie ma jeszcze modelu współpracy z Orsted;
- na ukończeniu jest projekt nowego rynku ciepła bo obecne regulacje obowiązują już kilkanaście lat;
- dlaczego większym priorytetem dla spółki są farmy morskie a nie lądowe ? Kluczowym ograniczeniem dla onshore jest tzw. zasada 10H, ale spółka jest przekonana jest
- Co zakłada cel EBITDA 2030 jeśli chodzi o aktywa konwencjonalne (wytwarzanie e.e. z węgla kamiennego i brunatnego). W 2030 roku spółka zakłada, że aktywa te będą poza grupą. Jeśli chodzi o konwencjonalne EC i elektrownie spółka będzie przechodzić na gaz;
- udział EBITDA Ciepłownictwa będzie stabilny i rosnący, a udział niskoemisyjnych aktywów będzie znacząco rósł (większość EBITDA w 2030 roku z tego typu aktywów);
- wartość wydzielanych aktywów konwencjonalnych, co z długiem i rezerwami ? Czy przeniesienie za równowartość długu i rezerw ? Dług który dzisiaj ma Grupa to praktycznie dług aktywów węglowych, więc naturalne jest wydzielenie aktywów z długiem, taki jest pomysł na wydzielenie tych aktywów. Trudno mówić o szczegółach bo nie wiadomo jaki będzie ostateczny kształt tego mechanizmu (ma być gotowy do końca 2020 roku);
- dziś spółka znajduje się w fazie projektowej OZE, nie będzie to liniowy wzrost zdolności PV, po 2022/2023 będą oddawane coraz większe wolumeny fotowoltaiki
Założenia strategii PGE 2050 vs oczekiwania BDM* [mld PLN]
2019 |
2020 |
2021 |
2022 |
2023 |
2024 |
2025 |
2026 |
2027 |
2028 |
2029 |
2030 |
RAZEM'21-'30 |
|
EBITDA adj. |
6,6 |
5,5-6 |
>6,0 |
||||||||||
EBITDA BDM 30.01.2020* |
6,5 |
6,8 |
9,3 |
9,8 |
9,3 |
10,0 |
10,4 |
10,2 |
10,8 |
11,7 |
11,1 |
11,1 |
|
EBITDA bez EK BDM 30.01.2020* |
4,0 |
4,1 |
4,1 |
4,5 |
4,5 |
5,1 |
5,6 |
6,2 |
6,2 |
7,2 |
7,3 |
7,3 |
|
CAPEX |
75 |
||||||||||||
CAPEX BDM 30.01.2020* |
7,4 |
6,1 |
8,4 |
7,5 |
8,6 |
9,1 |
10,1 |
6,2 |
5,1 |
8,4 |
8,5 |
8,5 |
80,4 |
CAPEX bez EK BDM 30.01.2020* |
3,3 |
3,3 |
4,7 |
4,6 |
5,0 |
7,2 |
8,2 |
4,6 |
3,6 |
6,9 |
7,0 |
7,0 |
58,9 |
offshore |
2,5 GW |
||||||||||||
BDM 30.01.2020 |
2,5 |
||||||||||||
onshore |
>1 GW |
||||||||||||
BDM 30.01.2020 |
brak |
||||||||||||
PV |
>3 GW |
||||||||||||
BDM 30.01.2020 |
1,9 |
||||||||||||
magazyny energii |
>0,8 GW |
||||||||||||
BDM 30.01.2020 |
brak |
Źródło: BDM, spółka. *- oczekiwania z raportu analitycznego z 30.01.2020, PGE Kupuj 9,1 PLN
PKO BP, Pekao
Prezes UOKiK nałożył na PKO BP 41m PLN kary, a na Pekao 21 mln PLN kary. UOKiK zakwestionował postanowienia zawarte w aneksach do umów kredytów hipotecznych odnoszących się do walut obcych. Zakwestionowane postanowienia określają zasady ustalania kursów walut obcych, w oparciu o które banki przeliczają raty kredytów.
"W rezultacie banki mogą dowolnie kształtować kursy walutowe, a kredytobiorcy nie są w stanie przewidzieć wysokości płaconych rat. Podstawą do zajęcia się sprawą były sygnały od konsumentów" - napisano.
W ocenie UOKiK, zarówno PKO BP, jak i Pekao odsyłają konsumentów do tabel, które same sporządzają, nie wskazując, kiedy będą opracowywane i publikowane, a w rezultacie, kredytobiorca nie może sam oszacować kursu, po którym bank przeliczy ratę.
Jak podano, po uprawomocnieniu się decyzji banki mają również powiadomić o nich konsumentów i poinformować ich, że zakwestionowane postanowienia jako niedozwolone nie są wiążące dla konsumentów i należy je traktować tak, jakby w ogóle ich nie było w aneksie do umowy.
PKO Bank Polski planuje wniesienie odwołania od decyzji prezesa UOKiK do sądu.
Orange
Orange Polska na początku 2021 r. planuje przedstawić nową strategię rozwoju na najbliższe lata, w której ważną rolę ma odgrywać ekologia.
"Musimy korzystać z zielonej energii wiatrowej lub słonecznej, dlatego wkrótce uruchomimy dwie farmy wiatrowe, które zapewnią nam około 10% w miksie energetycznym naszej sieci. W ciągu najbliższych 3-4 lat powinniśmy podnieść ten poziom do 50-60%" - powiedział prezes.
PGNiG
Spółka opublikowała dane operacyjne za 3Q’20
Dane operacyjne GK PGNiG
Q3 2018 |
Q4 2018 |
Q1 2019 |
Q2 2019 |
Q3 2019 |
Q4 2019 |
Q1 2020 |
Q2 2020 |
Q3 2020 |
1-3Q'19 |
1-3Q'20 |
||
Wydobycie gazu RAZEM [mld m3] |
1,10 |
1,20 |
1,18 |
1,04 |
1,10 |
1,17 |
1,16 |
1,02 |
1,11 |
3,32 |
3,29 |
|
w tym Norwegia |
0,11 |
0,14 |
0,15 |
0,11 |
0,11 |
0,10 |
0,10 |
0,11 |
0,11 |
0,38 |
0,32 |
|
Sprzedaż poza GK PGNiG [mld m3] |
5,11 |
8,58 |
9,90 |
6,05 |
5,52 |
9,22 |
10,60 |
6,30 |
5,38 |
21,47 |
22,28 |
|
Import RAZEM [mld m3] |
3,32 |
2,95 |
3,67 |
3,71 |
3,51 |
3,97 |
3,46 |
4,01 |
3,70 |
10,89 |
11,17 |
|
kierunek wschodni |
2,36 |
1,10 |
1,79 |
2,19 |
2,32 |
2,65 |
1,92 |
2,19 |
2,51 |
6,29 |
6,62 |
|
LNG |
0,64 |
0,76 |
0,73 |
1,04 |
0,71 |
0,95 |
0,98 |
1,21 |
0,75 |
2,48 |
2,94 |
|
Dystrybucja RAZEM [mld m3] |
1,95 |
3,44 |
3,88 |
2,43 |
1,92 |
3,29 |
3,96 |
2,23 |
1,84 |
8,24 |
8,03 |
|
Wydobycie ropy RAZEM [kT] |
319,5 |
353,2 |
323,9 |
289,9 |
274,8 |
327,8 |
321,3 |
331,7 |
306,3 |
888,60 |
959,30 |
|
Sprzedaż ropy RAZEM [kT] |
309,0 |
377,9 |
288,1 |
266,2 |
295,3 |
360,7 |
275,7 |
369,5 |
306,3 |
849,60 |
951,50 |
|
Wolumen sprzedaży ciepła [PJ] |
2,94 |
14,25 |
16,97 |
6,04 |
3,27 |
12,98 |
16,05 |
6,79 |
3,08 |
26,28 |
25,92 |
|
Produkcja energii elektrycznej [TWh] |
0,52 |
1,31 |
1,51 |
0,74 |
0,42 |
1,27 |
1,38 |
0,64 |
0,45 |
2,68 |
2,47 |
|
zmiana r/r |
||||||||||||
Wydobycie gazu RAZEM |
-2% |
0% |
0% |
-3% |
0% |
-2% |
-2% |
-2% |
1% |
-1% |
||
w tym Norwegia |
-16% |
8% |
7% |
-24% |
1% |
-27% |
-34% |
-2% |
-4% |
-15% |
||
Sprzedaż poza GK PGNiG |
11% |
7% |
0% |
11% |
8% |
7% |
7% |
4% |
-3% |
4% |
||
Import RAZEM |
-5% |
-20% |
-4% |
9% |
6% |
35% |
-6% |
8% |
5% |
3% |
||
kierunek wschodni |
25% |
-57% |
-40% |
-16% |
-2% |
142% |
7% |
0% |
8% |
5% |
||
LNG |
35% |
98% |
44% |
28% |
11% |
25% |
35% |
16% |
6% |
19% |
||
Dystrybucja RAZEM |
-1% |
4% |
-8% |
14% |
-1% |
-4% |
2% |
-8% |
-4% |
-3% |
||
Wydobycie ropy RAZEM |
2% |
7% |
-7% |
-11% |
-14% |
-7% |
-1% |
14% |
11% |
8% |
||
Sprzedaż ropy RAZEM |
23% |
21% |
-33% |
-9% |
-4% |
-5% |
-4% |
39% |
4% |
12% |
||
Wolumen sprzedaży ciepła |
-15% |
0% |
-11% |
37% |
11% |
-9% |
-5% |
12% |
-6% |
-1% |
||
Produkcja energii elektrycznej |
28% |
3% |
-2% |
24% |
-19% |
-3% |
-9% |
-14% |
6% |
-8% |
Źródło: BDM, spółka.
Program biometanowy w Polsce w ciągu 10 lat będzie wymagał inwestycji rzędu 65-70 mld PLN, co pozwoli osiągnąć roczne wytwarzanie na poziomie 4 mld m sześc. - szacuje wiceprezes PGNIG Jarosław Wróbel. Łącznie z obecnym wydobyciem gazu ziemnego na poziomie 4 mld m sześc. udział krajowej produkcji wzrósłby do 33%.
Budimex
Budimex podpisał umowę z Operatorem Gazociągów Przesyłowych Gaz-System na generalną realizację inwestycji pod nazwą "Budowa gazociągu DN1000 Goleniów - Lwówek wraz z infrastrukturą niezbędną do jego obsługi obejmującego: Etap I - gazociąg Goleniów - Ciecierzyce" za 315 mln PLN netto.
"Termin rozpoczęcia robót: dzień zawarcia umowy. Termin zakończenia robót: 30.11.2022 r."
Amrest
AmRest zawarł porozumienie z Delivery Hero w sprawie sprzedaży 7,5% udziałów w spółce Glovoapp 23 za 76,15 mln euro. AmRest poinformował, że sprzedaż udziałów nie będzie miała wpływu finansowego na spółkę, ponieważ wartość księgowa inwestycji w Glovo wynosi 76,2 mln euro.
Glovo to hiszpański start-up z aplikacją do zamawiania online oraz dowozu posiłków i innych dóbr konsumpcyjnych. AmRest kupił 10% akcji Glovo w 2018 r.
Quercus TFI
Podsumowanie telekonferencji z prezesem Zarządu:
- Napływy/AUM:
- Emisja akcji/przejęcia:
- „Zachęty”:
Braster
Braster w przesłanym do sądu planie restrukturyzacji zaproponował wierzycielom redukcję swojego zadłużenia lub zamianę wierzytelności na maksymalnie 10.477.030 akcji serii P.
Plan restrukturyzacji zakłada podział wierzycieli Brastera na sześć grup. Dla każdej z nich spółka przedstawiła osobne propozycje.
Wierzyciele publicznoprawni z pierwszej grupie mają otrzymać pełną kwotę zadłużenia w sześciu równych miesięcznych ratach płatnych do 15 dnia każdego miesiąca począwszy od miesiąca następującego po miesiącu, w którym uprawomocniło się postanowienie sądu o zatwierdzeniu układu.
Grupy 2,3 i 6 otrzymają propozycję objęcia akcji nowej emisji lub redukcję zadłużenia. Grupa 4 (osoby posiadające wierzytelności z tytułu udzielonej pożyczki lub wynagrodzenia za piastowanie funkcji w organach Brastera) również może wziąć udział w zamianie wierzytelności na akcje Brastera, ale zadłużenie tej grupy nie będzie redukowane.
Dekpol
W 3Q20 Dekpol sprzedał 22 lokale wobec 87 lokali przed rokiem. Grupa rozpozna w wyniku finansowym tego okresu 134 lokale wobec 163 lokali przed rokiem.
Łącznie w trzech kwartałach 2020 roku grupa sprzedała 75 lokali wobec 314 lokali przed rokiem, a rozpoznała w wyniku 571 lokali wobec 372 lokali rok wcześniej.
Na koniec września grupa miała w ofercie 194 lokale.
Deweloper zaktualizował cele operacyjne na br. na poziomie 150 lokali sprzedanych i 630 rozpoznawanych w wyniku.
MCI/ATM
Alumetal
Alumetal celuje w poprawę wyników w kolejnych latach. Z uwagi na kryzys w motoryzacji spółka nie ma szans na poprawę ubiegłorocznych osiągnięć, ale nowy program motywacyjny ma być zachętą, by powalczyć o wynik w kolejnych latach.
Relpol
Relpol podpisał ze spółką Lumel umowę zbycia zorganizowanej części przedsiębiorstwa - oddziału produkcyjnego "Zakład Polon". Cena sprzedaży zostanie ustalona w oparciu o pięciokrotną średnią wartość EBITDA z lat 2018-2019 oraz inwentaryzację i wycenę składników będących przedmiotem transakcji na dzień przeniesienia własności.
Protektor
NN OFE zmniejszył zaangażowanie w spółce z 6,09% do 4,89% akcji/głosów.