EUR/USD maszeruje w kierunku parytetu, ponieważ zwiększyły się szanse na większą podwyżkę stóp przez EBC. Mieszane reakcje w zakresie profilu ryzyka sprawiły, że DXY pozostaje na uboczu. Dzisiaj wszystkie oczy pozostają zwrócone na sentyment do ryzyka przy małym zestawie danych.
Para EURUSD wzrosła we wtorek do 0,9976, osiągając nowy, trzytygodniowy szczyt, ponieważ słabnące rentowności amerykańskich obligacji skarbowych odcisnęły piętno na dolarze amerykańskim (USD) wraz z miernymi danymi z USA. Z kolei dane z UE były zachęcające, zapewniając dobrze potrzebny impuls dla waluty europejskiej (EUR).
Gracze rynkowi rozpoczęli dzień z ostrożnym nastawieniem, przed najważniejszymi wydarzeniami z pierwszej linii, które będą miały miejsce w dalszej części tygodnia, w tym decyzją Europejskiego Banku Centralnego w sprawie polityki pieniężnej oraz pierwszym szacunkiem Produktu Krajowego Brutto za III kwartał w Stanach Zjednoczonych.
Rezerwa Federalna USA może zmniejszyć tempo zacieśniania:
Po otwarciu sesji w USA sytuacja zaczęła się jednak szybciej rozwijać, ponieważ rentowność obligacji rządowych gwałtownie spadła na skutek solidnych raportów o wynikach. Ponad połowa amerykańskich spółek notowanych na S&P 500 przekroczyła szacunki, płosząc widmo recesji. Ponadto, w ostatnich tygodniach pojawiły się spekulacje, że amerykańska Rezerwa Federalna zmniejszy tempo zacieśniania polityki pieniężnej po tym, jak w przyszłym tygodniu pociągnie za spust kolejnej podwyżki o 75 punktów bazowych.
Uważnie obserwowana rentowność 2-letnich obligacji skarbowych spadła w ciągu dnia o 11 punktów bazowych, podczas gdy benchmarkowa rentowność obligacji 10-letnich straciła około 17 punktów bazowych przed otwarciem. Stopy zwrotu odbiły się od dna, ale pozytywny ton akcji utrzymał dolara pod presją. Po wahaniach w handlu przed otwarciem, Wall Street wzrosła i pod koniec dnia utrzymała zyski. Europejskie indeksy zdołały zamknąć się na zielono, wspierając EUR.
Nieoczekiwana zmiana zaufania:
W Stanach Zjednoczonych opublikowano indeks zaufania konsumentów CB, który nieoczekiwanie spadł w październiku do 102,5 z rewidowanego w dół poziomu 107,8 we wrześniu. Ponadto, indeks Richmond Fed Manufacturing Index pogrążył się w październiku do -10, znacznie gorzej niż oczekiwano -2.
Wcześniej euro skorzystało z pozytywnego wyniku niemieckiej ankiety IFO, która pokazała, że klimat biznesowy pozostał stabilny w październiku, na poziomie 84,3 z 84,4 w poprzednim miesiącu. Oczekiwania poprawiły się do 75,6 ze zrewidowanego 75,3 we wrześniu, podczas gdy projekcja obecnej sytuacji skurczyła się mniej niż oczekiwano, osiągając 94,1.
Reuters donosi, że duże państwowe banki w Chinach sprzedawały wczoraj na początku sesji amerykańskiej dolary w celu wsparcia słabnącego juana #Forex #USDCNH #USDCNY
— Łukasz Klufczyński (@LKlufczynski) October 26, 2022
Czego spodziewać się po PKB USA i EBC:
W najbliższy czwartek oczekuje się, że Stany Zjednoczone podadzą, że gospodarka wzrosła w ciągu trzech miesięcy do września. Przewiduje się, że wzrost Produktu Krajowego Brutto w III kwartale wyniesie 2,4%, co odwróci negatywny trend z poprzednich dwóch kwartałów.
Będzie to również oznaczało, że kraj nie znajduje się już w technicznej recesji i może być odczytane jako okazja dla amerykańskiej Rezerwy Federalnej do utrzymania agresywnego tempa zacieśniania.
Dodatkowo, Europejski Bank Centralny ogłosi swoją najnowszą decyzję w sprawie polityki pieniężnej. Oczekuje się, że bank centralny podniesie stopy o 75 punktów bazowych, zwiększając tempo zacieśniania w obliczu oznak szybkiego pogarszania się warunków gospodarczych. Uwaga skupi się raczej na tym, co planują decydenci, niż na samej podwyżce. Warto zauważyć, że mniejsza podwyżka będzie miała negatywny wpływ na EUR.
W środę kalendarz makroekonomiczny dla UE i USA będzie lżejszy, skupiając się na decyzji polityki pieniężnej Banku Kanady.
Analiza Techniczna:
Para EUR/USD handlowana jest obecnie kilka pipsów powyżej długoterminowej linii trendu spadkowego, biegnącej od tegorocznego maksimum na poziomie 1,1494. Para ta zakończyła wczorajszy dzień ledwie powyżej linii trendu, nie potwierdzając jeszcze byczego wybicia, ale dodając do tego sygnały, że być może znalazła tymczasowe dno. Następną krytyczną przeszkodą jest parytet.
Z technicznego punktu widzenia, wykres dzienny pokazuje zwiększony potencjał byków. Wskaźniki techniczne zwróciły się wyżej, utrzymując swoje wzrostowe nastawienie w obrębie pozytywnych poziomów. W tym samym czasie 20 SMA zyskuje trakcję wzrostową poniżej obecnego poziomu, chociaż dłuższe średnie kroczące kierują się mocno na południe powyżej obecnej ceny. 100 SMA działa jako opór w okolicach poziomu 1,0100.
Po fazie konsolidacji, wykres 4-godzinny pokazuje, że wskaźniki techniczne stały się płaskie po osiągnięciu wykupienia. W tym samym czasie, 20 SMA podniosła się i jest bliska przekroczenia ponad bezkierunkową 200 SMA, obie zbiegają się w okolicach 0.9845. 100 SMA tymczasem pozostaje płasko poniżej pozostałych dwóch.
Poziomy wsparcia: 0.9935 0.9890 0.9845
Poziomy oporu: 0.9985 1.0020 1.0065